GSO Capital Partners - GSO Capital Partners

GSO Capital Partners
Dceřiná společnost
PrůmyslFinanční služby, správa majetku
Založený2005; před 15 lety (2005)
ZakladateléBennett J. Goodman
J. Albert "Tripp" Smith
Douglas I. Ostrover
Hlavní sídloNew York City, New York, NÁS.
produktyMezaninové hlavní město
Finanční pákový efekt
Zajišťovací fondy
Zoufalé investice
AUMZvýšit 140 miliard USD (2018)[1]
Počet zaměstnanců
340[2]
RodičBlackstone Group
webová stránkaOficiální webové stránky

GSO Capital Partners je Američan v soukromém vlastnictví zajišťovací fond a úvěrová investiční složka Blackstone Group.[3] GSO je jedním z největších úvěrových alternativní aktivum manažeři na světě a hlavní účastník v pákové financování tržiště. Firma investuje do různých úvěrových strategií a produktů včetně zajištěný úvěrový závazek vozidla investující do zajištěné půjčky, zajišťovací fondy soustředěný na zvláštní situace investice, mezaninový dluh fondy a soukromý kapitál fondy zaměřené na financování záchrany.

Firma, která byla založena v roce 2005, má sídlo v New York City s kancelářemi v Londýn, Dublin, a Houston, Texas. Firma je pojmenována pro své tři zakládající partnery Bennett Goodman, Tripp Smith a Doug Ostrover, kteří předtím společně pracovali v Donaldson, Lufkin a Jenrette a později Credit Suisse First Boston.

Od roku 2018 spravuje GSO aktiva v hodnotě přibližně 140 miliard USD a působí jako úvěrová dceřiná společnost společnosti Blackstone Group (NYSE: BX ).

Dějiny

GSO založili v roce 2005 Bennett Jay Goodman, J. Albert Smith III a Douglas Irving Ostrover. Tým GSO dříve řídil finanční podniky využívající pákový efekt na Donaldson, Lufkin a Jenrette a později Credit Suisse First Boston, po akvizici DLJ.[4]

V květnu 2007 společnost GSO prodala menšinový podíl na svém podnikání společnosti Merrill Lynch.[4]

Následující rok, v březnu 2008, Blackstone Group získala společnost GSO za přibližně 1 miliardu dolarů.[5] Blackstone zaplatil GSO 620 milionů $ v hotovosti a akciích a tým GSO také obdržel výdělek v hodnotě až 310 milionů USD splatných během následujících pěti let, na základě určitých cílů výdělků. Blackstone měl stávající vztahy s týmem GSO jako původní investor do fondů GSO. Kombinace společností Blackstone a GSO vytvořila jednu z největších úvěrových platforem v oblasti alternativního managementu aktiv s celkovým objemem přes 21 miliard USD spravovaná aktiva.[6] Po dokončení akvizice sloučila společnost Blackstone operace GSO se stávajícími operacemi investování do dluhů.[7][8]

V červenci 2010 GSO oznámila konečné uzavření Blackstone / GSO Capital Solutions Fund (dále jen „fond“) s celkovými závazky přes 3,25 miliardy USD.[9]

V březnu 2011 získala společnost GSO Evropu zajištěný úvěrový závazek manažer AIB Capital Markets, který zahrnoval čtyři vozidla CLO v hodnotě více než 1,5 miliardy EUR. Společnost GSO již dříve v roce 2010 získala od společnosti Callidus Capital Management 3,1 miliardy USD CLO.[10]

V listopadu 2011 bylo oznámeno, že GSO získal pro svou nejnovější více než 2 miliardy dolarů mezaninový dluh investiční fond, což z něj činí jednoho z největších hráčů na tomto trhu.[11]

V březnu 2012 získala společnost GSO 4 miliardy USD pro svůj druhý mezaninový investiční fond zaměřený na společnosti se středním trhem.[12]

V roce 2017 GSO nashromáždil na americkém staviteli domů ochranu úvěrů ve výši 330 milionů USD Hovnanian Enterprises před uzavřením dohody o refinancování svého dluhu.[13] V lednu 2018 federální soudce zamítl žádost společnosti Solus Alternative Asset Management o pozastavení směny dluhů proti GSO Capital Partners a Hovnanian Enterprises a vysvětlil, že firma poskytla „nedostatečné důkazy o nenapravitelném poškození jejich či trhu.“[14] Společnost Solus Alternative Asset Management se pokoušela dočasně zablokovat GSO a Hovnanian v dokončení jejich dohody do doby, než bude vyřízen její žaloba.[15]

Investice

GSO investuje do různých úvěrově orientovaných strategií.

Reference

  1. ^ „GSO uzavírá akvizici portfolia úvěrových investic ve výši 2,4 miliardy USD od společnosti NewStar Financial“. Obchodní drát. 26. prosince 2017. Citováno 21. února 2018.
  2. ^ "Přehled". Černý kámen. Citováno 21. února 2018.
  3. ^ „Přehled společnosti GSO Capital Partners LP“. Bloomberg. 28. května 2018. Citováno 28. května 2018.
  4. ^ A b Merrill Lynch má podíl na zajišťovacím fondu. New York Times, 21. května 2007
  5. ^ Blackstone kupuje GSO za 1 miliardu $. Financial Times, 11. ledna 2008
  6. ^ Blackstone kupuje kapitál GSO. New York Times, 10. ledna 2008
  7. ^ Blackstone koupí hedgeový fond k posílení úvěrových operací. New York Times, 11. ledna 2008
  8. ^ Společnost Blackstone racionalizuje podniky zajišťující hedgeové fondy v efektivním pohybu. Tisková zpráva, 23. prosince 2008
  9. ^ Ranní páka: Může být síla s GSO. WSJ Private Equity Beat, 14. července 2010
  10. ^ GSO Blackstone souhlasí s převzetím AIB CLO podnikání. Bloomberg BusinessWeek, 30. března 2011
  11. ^ GSO získává miliardy na horkém mezz trhu. Private Equity International, 10. listopadu 2011
  12. ^ „Kapitál GSO skupiny Blackstone zvyšuje úvěrový fond ve výši 4 miliard dolarů“. Bloomberg. Citováno 31. května 2013.
  13. ^ Rennison, Joe (25. ledna 2018). „GSO koupilo ochranu před Hovnanianem ve výši 330 mil. USD před kontroverzní refi dohodou“. Financial Times. Citováno 21. února 2018.
  14. ^ Childs, Mary (29. ledna 2018). „VYHLEDÁVÁNÍ PŘIHLÁŠENÍ Barrona SE ZAMĚŘENÍM NA FONDY Soudce popírá Žádost o zdržení se jednání o fantastickou transakci CDS“. Barron. Citováno 21. února 2018.
  15. ^ Natarajan, Sridhar; Dolmetsch, Chris (25. ledna 2018). „Sporná obchodní výměna CDS Blackstone pro soudní jednání“. Bloomberg. Citováno 21. února 2018.
  16. ^ Blackstone's GSO zdvojnásobí záchranné půjčky pro nouzi. Bloomberg, 17. listopadu 2011

externí odkazy