Dynamický faktor - Dynamic factor
v ekonometrie, a dynamický faktor (také známý jako difúzní index) je řada, která měří společný pohyb z mnoha časové řady. Určitě se používá makroekonomické modely.
Difúzní index je určen k označení
- změny zlomku ekonomických údajů časové řady které se zvyšují nebo snižují ve vybraném časovém intervalu,
- zvýšení nebo snížení budoucí ekonomické aktivity,
- poskytnout určitou korelaci s obchodním sentimentem společností.[1]
Formálně
kde je vektor zpožděných faktorů proměnné v matice (T je počet pozorování a N je počet proměnných), jsou faktorová zatížení a je faktor chyba.
Dějiny
Difúzní indexy byly původně navrženy tak, aby pomohly identifikovat body obratu hospodářského cyklu.[2]
Příklad
Difúzní index měsíčních úrovní zaměstnanosti napříč průmyslovými odvětvími měří míru, do jaké je růst úrovně zaměstnanosti v populaci tvořen růstem ve všech průmyslových odvětvích ve srovnání s prudkým růstem pouze v několika průmyslových odvětvích. V jedné publikované datové řadě o tomto návrhu je difúzní index vypočítán z panelu diskrétních časových řad přiřazením hodnoty 0 pozorování, pokud je nižší než jeho analog v předchozím měsíci, 50, pokud je na stejné úrovni a 100, pokud se zvýšila. Průměr těchto hodnot složek pro dané období v daném období je difúzní index. Ve vztahu k výše uvedené rovnici jsou to základní faktory jsou čerpány z hodnot {0, 50, 100} na základě změn zaměstnanosti a indexu difúze se ukáže jako procento z těchto počtů zaměstnanců, které se v předchozím měsíci zvýšily. Někteří vědci uvedli, že difúzní index měsíční zaměstnanosti ve zpracovatelském sektoru je hlavním indikátorem obratů v hospodářském cyklu.[3]
Reference
- ^ Getz, Patricia M. a Mark Ulmer. „Difúzní indexy: ekonomický barometr“, Měsíční přehled práce, Duben 1990, sv. 113, č. 4, s. 13–22.]
- ^ Getz a Ulmer, str. 14, poznámka pod čarou 2, citující Geoffrey Moora, 1950, „Occasional Paper 31,“ Cambridge, MA: National Bureau of Economic Research.
- ^ Getz a Ulmer, str. 13–22.
Literatura
- Forni, Mario & Lippi, Marco, 2001. „Zobecněný model dynamického faktoru: teorie reprezentace“, Ekonometrická teorie, sv. 17 (6), strany 1113-41.
- Getz, Patricia M. a Mark Ulmer. „Difúzní indexy: ekonomický barometr“, Měsíční přehled práce, Duben 1990, sv. 113, č. 4, s. 13–22.
- Stock, James H & Watson, Mark W, 2002. „Makroekonomické prognózy pomocí difúzních indexů“, Journal of Business & Economic Statistics, sv. 20 (2), strany 147-62.