AZFinText - AZFinText - Wikipedia

Arizonský finanční textový systém (AZFinText) je textový kvantitativní systém finanční predikce napsaný autorem Robert P. Schumaker z University of Texas at Tyler a Hsinchun Chen z University of Arizona.

Systém

Tento systém se liší od ostatních systémů v tom, že používá finanční text jako jeden ze svých klíčových prostředků předpovídání pohybu cen akcií. To snižuje problém zpoždění informací evidentní v mnoha podobných systémech, kde musí být přepisovány nové informace (např. Ztráta nákladné soudní bitvy nebo stažení produktu), než může kvantita vhodně reagovat. AZFinText překonává tato omezení využitím termínů používaných ve finančních zpravodajských článcích k předpovídání budoucích cen akcií dvacet minut po vydání zpravodajského článku.[1]

Předpokládá se, že některé podmínky článků mohou přesunout akcie více než jiné. Pojmy jako továrna explodovala nebo dělníci stávkují bude mít depresivní účinek na ceny akcií, zatímco termíny jako výdělky vzrostly bude mít tendenci zvyšovat ceny akcií.

Když odborník na obchodování s lidmi uvidí určité výrazy, bude reagovat poněkud předvídatelným způsobem. AZFinText vydělává na arbitrážních příležitostech, které existují, když investiční experti přehodnocují a reagují na určité novinky. Analýzou nejnovějších článků o finančních zprávách a zaměřením na konkrétní části řeči, výběr portfolia, váhu termínů a dokonce sentiment článků se systém AZFinText stává mocným nástrojem a představuje radikálně odlišný způsob pohledu na predikci akciového trhu.

Přehled výzkumu

Základ AZFinText najdete v článku ACM TOIS.[2] V rámci tohoto článku autoři testovali několik různých predikčních modelů a jazykových textových reprezentací. Z této práce bylo zjištěno, že použití termínů článku a ceny akcií v době vydání článku bylo nejúčinnějším modelem a používání vlastních podstatných jmen byla nejúčinnější technikou textové reprezentace. Kombinací těchto dvou prvků si AZFinText během pětitýdenního studijního období vynesl 2,84% výnos z obchodování.

AZFinText byl poté rozšířen o studium, jaké kombinace partnerských organizací pomáhají nejlépe trénovat systém.[3] Vycházíme z předpokladu, že IBM má více společného s Microsoft než GM AZFinText studoval účinek různých tréninkových sad založených na vzájemném hodnocení. K tomu AZFinText trénoval na různých úrovních GICS a vyhodnotil výsledky. Bylo zjištěno, že nejúčinnější bylo odvětvové školení, které vyneslo 8,50% obchodní návratnost a překonalo Jim Cramer, Jim Jubak a DayTraders.com během studijního období. AZFinText byl také porovnán s top 10 kvantitativními systémy a překonal 6 z nich.

Třetí studie zkoumala roli budování portfolia v systému textových finančních predikcí.[4] Z této studie bylo vytvořeno a testováno portfolio akcií Momentum a Contrarian. S využitím předpokladu, že minulé vítězné akcie budou i nadále vyhrávat a minulé ztracené akcie budou i nadále ztrácet, AZFinText vsítil během období studie návratnost 20,79%. Rovněž bylo poznamenáno, že obchodníci obecně přehnaně reagují na zpravodajské události, což vytváří příležitost neobvyklých výnosů.

Čtvrtá studie zkoumala použití autorského sentimentu jako přidané prediktivní proměnné.[5] S využitím předpokladu, že autor může nevědomky ovlivňovat tržní obchody jednoduše pomocí termínů, které používá, byl AZFinText testován pomocí funkcí tónu a polarity. Bylo zjištěno, že na trhu dochází k protikladné aktivitě, kde by ceny pozitivního tónu klesaly v ceně a předměty negativního tónu by rostly v ceně.

Další studie zkoumala, která slovesa článků mají největší vliv na pohyb cen akcií.[6] Z této práce bylo zjištěno, že zasadil, oznamující, přední, menší a surový měl nejvyšší pozitivní dopad na cenu akcií.

Pozoruhodná publicita

AZFinText byl předmětem diskuse mnoha médií. Mezi nejvýznamnější patří The Wall Street Journal, Slashdot, Recenze technologie MIT, Motley Fool Crossing Wall Street, WBIR v Knoxville, TN a TV na základní desce.

Reference

  1. ^ Schumaker, R., (2006). Textová analýza predikce akciového trhu pomocí článků o finančních novinkách. 12. konference o informačních systémech v Americe (AMCIS-2006), Srpen 2006. Acapulco, Mexiko.
  2. ^ Schumaker, R. a Chen H., (2009). Textová analýza predikce akciového trhu s využitím nejnovějších finančních zpráv. Sdružení pro výpočet transakcí strojních zařízení v informačních systémech, 27(2).
  3. ^ Schumaker, R. a Chen, H., (2009). Kvantitativní systém predikce akcií založený na finančních zprávách. Zpracování a správa informací, 45(5): 571-583.
  4. ^ Schumaker, R. a Chen, H., (2008). Hodnocení kvantitativního obchodníka, který si uvědomuje novinky: Dopady hybnosti a opačné strategie výběru akcií. Journal of the American Society for Information Science and Technology, 59(2): 247-255.
  5. ^ Schumaker, R., Zhang, Y. a Huang, C., (2008). Analýza sentimentu článků z finančních zpráv. 20. výroční konference Mezinárodní asociace pro správu informací, Říjen 2009. Houston, TX.
  6. ^ Schumaker, R., (2010). Analýza sloves v článcích o finančních novinách a jejich dopad na cenu akcií. Workshop NAACL o sociálních médiích a výpočetní lingvistice, Červen 2010. Los Angeles, CA.

externí odkazy