Centrální databáze cenných papírů - Central Securities Database

The Centralizovaná databáze cenných papírů (CSDB) je singl informační technologie infrastruktura, kterou společně provozují členové Evropský systém centrálních bank (ESCB)

CSDB také zahrnuje národní centrální banky (Národní centrální banky) členských států mimo eurozónu, kde se tyto národní centrální banky dobrovolně účastní fungování centrální banky cenných papírů. CSDB ukládá data po položkách, zejména data o cenné papíry, jejich emitenti a ceny.[1][2]

Cíle

Cílem CSDB je uchovávat úplné, přesné, konzistentní a aktuální informace o všech jednotlivých cenných papírech významných pro statistické účely ESCB. To znamená cenné papíry vydané rezidenty EU; cenné papíry, které budou pravděpodobně drženy a obchodovány rezidenty EU; a cenné papíry denominované v euro, ať je emitent kdokoli a kdekoli jsou drženi. CSDB obsahuje informace o více než pěti milionech dluhových cenných papírů, akcie a podílový fond akcie / podílové listy vydané rezidenty členských států EU nebo jinými.[3][4][5]

Dějiny

Od jara 2009 Evropský systém centrálních bank (ESCB) provozuje aktuální „fázi 2“ své platformy centralizované databáze cenných papírů (CSDB). CSDB zahrnuje dluhové cenné papíry, majetkové cenné papíry i akcie investičních fondů, kde je každý cenný papír identifikován svým kódem ISIN a definován více než 50 jednotlivými atributy. Pokud jde o zeměpisné pokrytí, systém zahrnuje všechny výše uvedené cenné papíry vydané rezidenty Evropské unie (EU), všechny cenné papíry potenciálně držené investory rezidenty EU a všechny cenné papíry vydané po celém světě, které jsou denominovány v eurech. Na jaře 2013 kryje CSDB celkem přibližně 7 milionů aktivních cenných papírů [6][7]

CSDB je společný projekt ECB a národních centrálních bank v EU eurozóna. Jeho implementace byla základním předpokladem pro zavedení systémů zabezpečení podle zabezpečení v rámci ESCB. Společné používání referenčních údajů má v konečném důsledku zajistit konzistenci a srovnatelnost statistik cenných papírů v EU Eurosystém a zvýšit efektivitu získávání dat. CSDB v zásadě obsahuje informace o všech cenných papírech denominovaných v eurech. Zahrnuty jsou také všechny cenné papíry, které jsou emitovány, drženy nebo obchodovány rezidenty EU. Držby cenných papírů lze proto vypočítat podle nominálních nebo tržních hodnot. U druhého jmenovaného se použijí údaje CSDB k datu vykazování. Cenné papíry uvedené v a cizí měna a jsou k dispozici v původní měně a v eurech. V současné době CSDB pokrývá atributy více než pěti milionů dluhových cenných papírů, akcií a cenných papírů akcie podílových fondů. Hlavními poskytovateli údajů pro CSDB jsou národní centrální banky ESCB a někteří komerční dodavatelé údajů. Nejdůležitější atributy cenných papírů pro statistický systém ESCB v CSDB lze rozdělit do následujících skupin:

• Informace o emitentovi (země sídla emitenta, sektor emitenta ESA 95, ...) • Informace o nástroji (kód ISIN, třída nástroje ESA 95, ...) • Informace o cenových datech (nominální měna, základ nabídky, cenová hodnota, ... )[8]

Struktura řízení a operační rámec

Při provozování nadnárodní databáze cenných papírů takové ambice a složitosti je nutná určitá minimální struktura řízení. Jsou nutné společné dohody o rozsahu a finančním rozpočtu projektu; technický rámec, jeho údržba a vývoj; stejně jako o metodických otázkách. Dále je třeba zavést opatření pro vývoj a pravidelnou kontrolu provozního rámce a obchodních postupů (včetně úkolů, procesů a referenčních hodnot kvality pro databázi a statistiku vytvořenou na tomto základě), jakož i pro sdílení finanční, lidské a IT zdroje.

Kromě toho je zapotřebí právní jasnosti, pokud jde o možnost výměny důvěrných údajů a podmínky použití komerčních zdrojových údajů. První aspekt je v Evropě řešen nadnárodními zákony a pokyny. Totéž platí pro mnoho výše uvedených ujednání, zejména pro vzájemné financování projektu CSDB ze strany ECB a 19 centrálních bank eurozóny.[9][10]

Použití

Poskytnout jednotnou platformu databáze cenných papírů s centrálně řízeným přístupem, který může sloužit všem účelům centrální banky. Založením CSDB vyvinula ESCB jednotnou a konzistentní platformu databáze cenných papírů, která slouží dokonce všem 28 národním centrálním bankám (NCB) EU [6][11][12][13][14][15]

Výhody

Referenční údaje (informace o cenách, hodnocení atd.) Byly často uváděny jako obtížná oblast pro vykazování aktiv Solventnosti II. Pravidla licencování dat mohou omezit použití a sdílení informací s třetími stranami a datové variace mezi dodavateli mohou vytvářet nekonzistentní údaje.

Pro vykazování aktiv ECB vyžaduje pouze malý počet podrobností o každém aktivu. U cenných papírů a akcií to obecně zahrnuje identifikaci a částku drženou v portfoliu, což eliminuje mnoho problémů spojených s referenčními údaji.

ECB používá jedinou sadu referenčních údajů pro všechny informace o cenných papírech, které shromažďuje. CSDB uchovává informace o téměř všech cenných papírech obchodovaných v eurozóně. Jedná se o proprietární databázi, která také spoléhá na informace od komerčních poskytovatelů.

Pan Ugazio vysvětlil, jak mít jediný zdroj z referenčních dat zjednodušuje proces sběru dat a zlepšuje analytické schopnosti. „To v zásadě znamená, že když účetní jednotka nahlásí seznam svých držených aktiv, stačí, aby národní centrální banka jednoduše obdržela kód ISIN a nominální částku drženou pro každý nástroj. Poté pomocí CSDB mohou statističtí kompilátoři nejen agregovat nejrůznější členění z podrobných informací, ale také odvodit například cenové změny a z těchto odvozených čistých prodejů a akvizic nástroje. “

Pojistitelé jsou samozřejmě žádáni, aby získali a nahlásili referenční údaje, protože Solvency II vyžaduje, aby plně porozuměli riziku ve svém portfoliu aktiv.[6][15][16][17][18][19][20][21]

Reference

  1. ^ https://www.ecb.europa.eu/ecb/legal/pdf/l_30720121107en00890103.pdf
  2. ^ https://www.imf.org/external/pubs/ft/bop/2007/07-25b.pdf
  3. ^ https://www.ecb.europa.eu/pub/pdf/other/centralisedsecuritiesdatabase201002en.pdf
  4. ^ http://www.bde.es/f/webbde/Agenda/Eventos/06/Mar/Fic/19.Pronk.pdf
  5. ^ http://www.statistics.gov.hk/wsc/STS082-P4-S.pdf
  6. ^ A b C http://www.bis.org/ifc/publ/ifcb37e.pdf
  7. ^ „Archivovaná kopie“ (PDF). Archivovány od originál (PDF) dne 2015-02-21. Citováno 2015-02-21.CS1 maint: archivovaná kopie jako titul (odkaz)
  8. ^ „Archivovaná kopie“ (PDF). Archivovány od originál (PDF) dne 02.05.2013. Citováno 2015-02-21.CS1 maint: archivovaná kopie jako titul (odkaz)
  9. ^ http://www.bis.org/ifc/publ/ifcb29x.pdf
  10. ^ http://www.financialinformationsummit.com/digital_assets/317/gerard-salou.pdf
  11. ^ http://www.tffs.org/pdf/meet/2009/ecb0309.pdf
  12. ^ http://www.federalreserve.gov/pubs/feds/2011/201131/201131pap.pdf
  13. ^ http://www.bankofengland.co.uk/statistics/Documents/ms/articles/art2may14.pdf
  14. ^ „Přestěhovali jsme se!“. www.bundesbank.de. Archivovány od originál dne 2019-01-29. Citováno 2019-02-05.
  15. ^ A b „Stránka nebyla nalezena (404) - Central Bank of Ireland“ (PDF). www.centralbank.ie. Archivovány od originál (PDF) dne 07.02.2019. Citováno 2019-02-05. Citovat používá obecný název (Pomoc)
  16. ^ „Co chce ECB“. Drát Solventnosti II. 2013-05-22. Citováno 2020-07-04.
  17. ^ „Stránka nebyla nalezena (404) - Central Bank of Ireland“ (PDF). www.centralbank.ie. Archivovány od originál (PDF) dne 07.02.2019. Citováno 2019-02-05. Citovat používá obecný název (Pomoc)
  18. ^ http://www.bankofengland.co.uk/research/Pages/conferences/0115.aspx
  19. ^ „Archivovaná kopie“ (PDF). Archivovány od originál (PDF) dne 2015-02-21. Citováno 2015-02-21.CS1 maint: archivovaná kopie jako titul (odkaz)
  20. ^ http://www.bis.org/publ/bcbs239.pdf
  21. ^ „Archivovaná kopie“ (PDF). Archivovány od originál (PDF) dne 2015-02-21. Citováno 2015-02-21.CS1 maint: archivovaná kopie jako titul (odkaz)